2月10日，A股三大指數(shù)漲跌不一，創(chuàng)業(yè)板指小幅回調(diào)，電網(wǎng)設(shè)備板塊表現(xiàn)強勢。截止14點42分，全市場唯一的電網(wǎng)設(shè)備ETF（159326）漲幅1.06%，成交額已達8.37億元，持倉股亨通光電、四方股份、中天科技、東材科技、思源電氣、宏發(fā)股份、平安電工等漲幅居前。

國內(nèi)電網(wǎng)投資加碼與全球AI算力爆發(fā)形成共振，持續(xù)催生電網(wǎng)設(shè)備強需求，板塊迎來結(jié)構(gòu)性加速發(fā)展期。國家電網(wǎng)“十五五”固定資產(chǎn)投資規(guī)劃達4萬億元，較“十四五”增長40%，創(chuàng)歷史新高，與此同時，全球AI算力建設(shè)進入爆發(fā)期，數(shù)據(jù)中心用電需求激增，高性能變壓器“一器難求”，我國廣東、江蘇等地變壓器工廠持續(xù)滿產(chǎn)，部分數(shù)據(jù)中心相關(guān)訂單已排至2027年。

海關(guān)總署數(shù)據(jù)顯示，2025年1-11月我國重點電力設(shè)備出口表現(xiàn)亮眼，其中變壓器出口額同比增長35%，電力變壓器出口更是同比激增49%，國內(nèi)設(shè)備企業(yè)憑借交付周期短、性價比高的優(yōu)勢，持續(xù)搶占海外市場份額。高盛表示，電網(wǎng)設(shè)備將迎來“十年最大周期”，AI驅(qū)動的全球數(shù)字基礎(chǔ)設(shè)施與能源投資共振，電網(wǎng)領(lǐng)域成為最直接受益環(huán)節(jié)。

電網(wǎng)設(shè)備ETF（159326）作為全市場唯一跟蹤中證電網(wǎng)設(shè)備主題指數(shù)的ETF，成為布局板塊的核心工具。該ETF最新規(guī)模達175億元以上，今年以來規(guī)模激增超3倍，累計吸金超124億元，為全市場規(guī)模最大的電網(wǎng)類ETF。其成分股全面覆蓋輸變電設(shè)備、電網(wǎng)自動化設(shè)備等核心領(lǐng)域，智能電網(wǎng)、特高壓權(quán)重占比均達全市場最高，可一鍵布局特變電工、國電南瑞、思源電氣等內(nèi)外需龍頭，有效平滑個股波動風(fēng)險，精準(zhǔn)把握板塊高景氣紅利。